本頁位置: 首頁 → 新聞中心 → 經(jīng)濟(jì)新聞 |
金融股之憂
比爾·米勒管理的美盛價(jià)值信托基金(LMVTX)去年凈值損失了45%,落后于97%的同類型基金。目前,該基金管理的總資產(chǎn)約35億美元,今年第一季度凈值增長了6.2%,跑贏了81%的同類基金。
米勒去年最大的失誤是他重倉持有金融股。截至目前,金融股占美盛價(jià)值信托基金總資產(chǎn)的19.1%,為該基金第二大行業(yè)配置領(lǐng)域。
米勒目前仍在密切關(guān)注著美國監(jiān)管當(dāng)局如何應(yīng)對金融業(yè)的危機(jī),特別是如何處理大型銀行的問題。對剛剛公布的美國大型銀行“壓力測試”結(jié)果,米勒認(rèn)為這一“壓力測試”本身已經(jīng)被大家所誤解,銀行按部就班地配合監(jiān)管當(dāng)局完成測試,可能沒有多大的實(shí)際意義;如果以監(jiān)管當(dāng)局的要求來看,許多銀行可能已經(jīng)處于資本較充足的狀態(tài)之中。
米勒說:“每樣?xùn)|西都在減價(jià)特賣,只有公債和黃金證券例外!彼J(rèn)為,美國金融股遭到低估,有可能會(huì)上漲30%以上。
美盛價(jià)值信托基金在2005年之前取得了連續(xù)15年跑贏標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)的驕人業(yè)績,但在2006年—2007年,他連續(xù)兩年都落后于大盤。2008年,美盛價(jià)值信托基金的凈值下跌了55.1%,跌幅比同型基金高出17個(gè)百分點(diǎn),比標(biāo)普500指數(shù)的跌幅多了39%,連續(xù)第三年輸給標(biāo)普500指數(shù)。它甚至被分析人士歸入了當(dāng)年業(yè)績最差的共同基金之列。
不過,截至4月30日,美盛價(jià)值信托基金的凈值今年以來已上揚(yáng)1.2%,比同型基金高出2.2個(gè)百分點(diǎn)。目前,該基金的股票倉位高達(dá)94.35%,另外5.65%的資產(chǎn)則為現(xiàn)金。
美盛公司連虧5個(gè)季度
美盛基金公司5月5日披露的今年第一季度業(yè)報(bào)顯示,該公司連續(xù)第5個(gè)季度出現(xiàn)了運(yùn)營虧損,該公司在今年前三個(gè)月遭遇的贖回總額達(dá)440億美元,在紐約證券交易所掛牌的該公司股價(jià)今年一季度則下跌了17%。
數(shù)據(jù)顯示,2008年的金融危機(jī)使該公司管理的資產(chǎn)縮水超過了33%。2008年年底時(shí),美盛基金公司管理的總資產(chǎn)為6982億美元。
美盛基金公司CEO馬克·費(fèi)汀稱,截至3月31日,該公司管理的總資產(chǎn)為6320億美元,短短一個(gè)季度,該公司管理的資產(chǎn)再次縮水了6.2%。此外,今年1-3月,投資者從美盛基金公司的債券基金贖回了240億美元,從其貨幣市場基金贖回了超過100億美元,而該公司旗下的股票基金則被贖回了90多億美元。
史蒂弗·尼克萊公司分析師杰弗瑞·霍普遜稱:“股價(jià)對美盛基金公司差強(qiáng)人意的業(yè)績作出了適當(dāng)?shù)姆磻?yīng),我們也期待著該公司能出現(xiàn)好轉(zhuǎn)。不過,贖回額高達(dá)440億美元實(shí)在超出了大家的預(yù)計(jì)!
美盛基金公司的股價(jià)在2008年下跌超過70%,幾乎相當(dāng)于同期標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)跌幅(-36%)的兩倍。截至今年3月31日,美盛基金公司虧損3.25億美元,遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于去年同期2.55億美元的虧損額。
美盛CEO費(fèi)汀5日指出,目前該公司的贖回額已經(jīng)比過去下降了很多,2008年第四季度,投資者從該公司的贖回總額高達(dá)770億美元。
費(fèi)汀稱,美盛基金公司將推出一系列新基金以吸引投資者。美盛旗下的西部資產(chǎn)管理公司正計(jì)劃在英國推出一個(gè)名為“藍(lán)籌公司債券基金”的新基金。(本報(bào)記者 李豫川 陳 剛 聯(lián)合報(bào)道)
Copyright ©1999-2024 chinanews.com. All Rights Reserved