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費(fèi)稅高達(dá)60多萬
這種不計(jì)成本的買進(jìn)拋出到底是為了什么?
劉林開始計(jì)算張華的每一筆交易記錄,發(fā)現(xiàn)2004年張華一共為他進(jìn)行了2150筆股票交易。而2005年共進(jìn)行了1393筆股票交易。
如此頻繁的交易,讓他這個(gè)百萬元的賬戶上,兩年內(nèi)的交易額就達(dá)到了2個(gè)多億。但劉林接著又發(fā)現(xiàn)了一個(gè)問題,“交易量大了,我交的各項(xiàng)費(fèi)用不是也高了嗎?”果然,劉林計(jì)算了一下,兩年多來,他交的手續(xù)費(fèi)是29萬余元,印花稅(印花稅吧)37萬余元,過戶費(fèi)2萬余元,總計(jì)69萬余元。
張華為什么這么做?劉林得知,張華所在的證券公司營(yíng)業(yè)部有這么一個(gè)規(guī)定:營(yíng)業(yè)部要按照張華交易量的大小、服務(wù)客戶的多少、咨詢服務(wù)的質(zhì)量綜合考慮支付勞務(wù)費(fèi)。這也意味著,張華交易多了,他的收益也就多。
知道了真相后,劉林把張華告上了無錫市北塘區(qū)人民法院,要求其賠償這50多萬元的損失。無錫市北塘區(qū)人民法院判決張華賠償劉林80%的損失,總計(jì)46萬余元。
張華不服一審判決,上訴到了無錫中院。他的理由是:交易并不一定全是他所為,因?yàn)閯⒘忠灿忻艽a。而且,不能僅僅從股票的價(jià)格上,就來認(rèn)定自己的操作是一種“不計(jì)成本的交易”。
法院判操盤手賠償
無錫中院審理后認(rèn)為,從股票交易記錄看,張華在股市低迷時(shí)期“非理性地提高交易頻率”,不計(jì)成本地進(jìn)行了大量的股票交易,使劉林資產(chǎn)規(guī)模僅100余萬的賬戶兩年內(nèi)發(fā)生了2個(gè)多億的交易量,致使資產(chǎn)大量虧損,應(yīng)當(dāng)賠償劉林損失。
由于張華為追求交易量進(jìn)行了大量不必要的股票買賣,由此發(fā)生的各項(xiàng)費(fèi)用,包括手續(xù)費(fèi)、印花稅、過戶費(fèi)等均屬不必要支出,所以法院認(rèn)為,應(yīng)當(dāng)列入賠償范圍,
但同時(shí),法院也考慮到,劉林股票出現(xiàn)虧損,除了張華應(yīng)負(fù)主要責(zé)任以外,2003年至2006年初中國(guó)股市處于行情低迷狀態(tài)也是客觀因素之一,所以,一審法院判決張華承擔(dān)80%的賠償責(zé)任并無不當(dāng)。
2009年3月,無錫市中級(jí)人民法院作出了終審判決,對(duì)一審判決予以維持。(文中人物均為化名)
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